富 中 一 方 的 霸 主 － 龍 五 ， 老 來 得 子 ， 起 名 少 玉 ， 由 於 龍 少 爺 得 到 萬 般 寵 愛 ， 經 常 到 處 闖 禍 ， 為 使 少 玉 定 性 ， 故 籌 備 婚 禮 ， 與 指 腹 為 婚 的 尹 紅 梅 成 親 ， 但 少 玉 不 肯 。 在 成 婚 當 日 ， 借 ?溜 走 ， 紅 梅 親 自 去 抓 回 少 玉 拜 堂 。 惜 紅 梅 的 爺 爺 受 不 了 這 份 大 驚 大 喜 的 刺 激 ， 在 婚 禮 開 始 時 砰 然 到 地 去 逝 。 紅 梅 唯 有 辦 理 爺 爺 的 喪 事 ， 少 玉 也 多 方 安 慰 ， 令 紅 梅 感 激 。 誰 知 紅 梅 爺 剛 入 土 ， 少 玉 就 變 卦 ， 只 同 意 紅 梅 留 在 龍 家 ， 不 肯 承 認 紅 梅 是 龍 家 媳 婦 。 聶 三 陽 帶 了 詠 春 園 來 揚 州 演 出 。 途 中 ， 聽 說 旱 天 雷 暗 收 鹽 商 賄 賂 ， 非 常 氣 憤 。 於 是 與 戲 班 聯 手 ， 將 無 錫 收 的 黑 銀 ， 偷 偷 轉 移 揚 州 ， 並 要 龍 五 協 助 銷 贓 。 少 玉 看 見 詠 春 園 刀 馬 旦 小 鳳 仙 風 姿 綽 約 ， 認 其 為 夢 中 情 人 。 及 後 少 玉 無 意 中 發 現 戲 班 藏 匿 在 酒 窖 的 官 銀 ， 以 為 可 用 錢 打 發 紅 梅 ， 紅 梅 發 怒 竟 用 庫 銀 擲 打 少 玉 ， 被 明 察 暗 訪 的 旱 天 雷 發 現 ， 捉 進 大 牢 。 幸 得 紅 梅 以 妙 計 ， 令 二 人 脫 險 。

少 玉 從 小 因 觀 音 賜 肚 兜 ， 得 以 "永 保 安 康 "， 故 每 年 觀 音 誕 都 來 拜 神 還 願 。 總 督 夫 人 梁 明 珠 和 女 兒 李 湘 園 ， 也 微 服 跑 來 湊 熱 鬧 。 李 湘 園 約 桂 斌 的 女 兒 桂 花 香 舞 著 北 獅 ， 混 亂 中 ， 少 玉 一 腳 踩 在 北 獅 腳 上 。 湘 園 叫 痛 ， 負 氣 拔 刀 砍 斷 高 蹺 ， 少 玉 不 小 心 ， 摔 去 老 遠 ， 兩 人 結 怨 ， 其 後 李 湘 園 更 搶 走 少 玉 的 肚 兜 。 明 珠 責 備 湘 園 惹 事 生 非 ， 暴 露 身 份 ， 唯 有 要 湘 園 女 扮 男 裝 ， 方 便 晚 上 去 看 戲 ， 省 去 麻 煩 。 另 一 間 客 棧 房 中 ， 賽 時 珍 神 秘 出 現 ， 救 治 天 地 會 的 人 ， 還 叮 囑 他 們 趕 往 義 莊 ， 趁 夜 離 開 揚 州 城 。 義 莊 外 ， 失 蹤 二 十 多 年 的 聶 三 陽 突 然 出 現 ， 準 備 帶 著 受 傷 的 天 地 會 黨 徒 離 開 。 不 料 ， 旱 天 雷 與 大 內 高 手 已 追 蹤 而 至 。 三 陽 遭 遇 義 莊 外 的 旱 天 雷 ， 旱 天 雷 要 他 交 出 醉 拳 拳 譜 ， 三 陽 拒 絕 ， 兩 人 動 手 ， 最 後 ， 旱 天 雷 氣 急 敗 壞 。

三 陽 受 傷 回 大 雜 院 ， 聶 冰 心 疼 又 無 奈 。 聶 冰 為 三 陽 抓 藥 途 中 受 無 賴 人 戲 弄 ， 幸 萬 祈 泰 前 來 解 救 ， 聶 冰 對 其 仗 義 留 下 深 刻 的 印 象 。 戲 又 開 鑼 ， 台 上 三 陽 扮 大 花 臉 出 現 ， 梁 明 珠 感 覺 有 些 似 曾 相 識 。 三 陽 也 看 到 台 下 的 梁 明 珠 ， 突 然 停 頓 一 下 ， 目 光 對 視 。 五 娘 六 娘 正 交 待 紅 梅 酒 樓 之 事 ， 湘 園 進 來 叫 酒 ， 紅 梅 認 為 她 有 意 搗 亂 ， 兩 人 開 始 鬥 酒 。 龍 五 與 三 陽 在 酒 窖 杯 碰 杯 ， 龍 五 警 告 三 陽 天 雷 已 知 那 一 萬 兩 失 蹤 銀 兩 與 天 地 會 有 關 ， 叫 三 陽 小 心 行 事 。

旱 天 雷 與 三 陽 惡 鬥 ， 三 陽 處 於 下 風 ， 聶 冰 碰 見 少 玉 ， 兩 人 看 見 此 景 ， 束 手 無 策 。 突 然 一 盤 豆 子 從 天 而 降 ， 天 雷 腳 滑 摔 倒 ， 起 身 已 不 見 了 三 陽 ， 怒 不 可 遏 。 聶 冰 和 少 玉 趕 來 義 莊 ， 聶 冰 承 認 自 己 是 天 地 會 的 人 。 少 玉 鬱 鬱 寡 歡 ， 紅 梅 出 現 。 少 至 諷 刺 紅 梅 像 貼 身 膏 藥 。 紅 梅 講 出 是 自 己 撒 豆 救 了 三 陽 ， 警 告 少 玉 不 會 武 ?， 就 不 要 和 這 些 人 接 近 ， 小 心 老 爺 責 罵 。 李 繼 華 在 街 上 看 見 師 爺 被 一 黑 衣 人 趕 來 一 刀 砍 死 。 李 繼 華 慌 亂 間 ， 蒙 面 的 三 陽 把 李 繼 華 救 了 。

原 來 李 繼 華 是 兩 江 總 督 ， 與 師 爺 微 服 追 查 官 商 勾 結 的 貪 污 案 件 ， 從 天 地 會 得 到 線 索 ， 天 地 會 的 大 掌 櫃 三 陽 知 道 李 繼 華 是 一 個 清 官 ， 出 手 相 救 ， 李 繼 華 感 激 救 命 大 恩 。 天 雷 問 總 督 此 次 前 來 ， 身 負 什 麼 任 務 。 李 繼 華 表 示 得 知 有 些 鹽 商 與 官 府 勾 結 ， 天 雷 冷 笑 ， 這 都 是 謊 言 ， 實 際 上 是 天 地 會 與 鹽 商 勾 結 ， 圖 謀 推 翻 朝 廷 。 龍 記 酒 樓 舉 行 周 年 品 酒 大 會 ， 推 出 陳 年 佳 釀 。 會 上 天 雷 發 現 不 對 ， 假 意 指 責 龍 五 要 用 新 酒 騙 人 ， 要 少 玉 讓 開 ， 天 雷 一 掌 削 去 新 封 的 泥 ， 一 人 跳 出 來 。 三 陽 抓 著 湘 園 逃 進 義 莊 ， 與 官 兵 對 峙 。 突 然 少 玉 從 一 狗 洞 鑽 進 ， 三 人 商 議 後 ， 要 求 旱 天 雷 準 備 馬 匹 ， 讓 其 離 開 。 天 雷 答 應 ， 但 要 其 交 出 醉 拳 拳 譜 。 少 玉 扮 成 三 陽 飛 身 上 馬 ， 天 雷 即 迫 進 ， 只 抓 馬 上 之 人 ， 惜 此 人 是 少 玉 。 有 官 兵 趕 來 報 告 ， 三 陽 已 被 包 圍 ， 但 又 給 洪 嘯 天 帶 領 天 地 會 兄 弟 趕 來 接 應 ， 萬 祈 泰 加 入 打 鬥 中 ， 救 了 三 陽 。 天 昭 告 訴 少 玉 ， 龍 五 被 抓 ， 紅 梅 為 救 龍 五 去 找 桂 斌 ， 但 也 被 押 入 大 牢 。 桂 斌 向 龍 家 發 難 ， 咎 其 窩 藏 欽 犯 之 責 ， 龍 五 挺 身 而 出 。 天 雷 、 明 珠 、 湘 園 及 少 玉 回 來 。 明 珠 力 保 龍 五 ， 旱 天 雷 答 應 放 走 龍 五 。 聶 冰 知 三 陽 出 事 ， 慌 忙 趕 來 ， 及 後 得 知 萬 祈 泰 救 了 三 陽 ， 對 其 添 好 感 。

龍 五 告 訴 洪 嘯 天 ， 天 昭 已 長 大 成 人 ， 洪 嘯 天 稱 這 次 前 來 想 帶 天 昭 回 去 ， 又 怕 久 未 聯 絡 ， 兒 子 不 認 父 親 。 龍 五 答 應 從 中 勸 解 。 天 昭 不 能 接 受 自 己 長 期 為 奴 是 父 親 一 手 安 排 ， 洪 嘯 天 等 了 一 天 ， 不 見 兒 子 ， 決 定 策 馬 離 開 。 洪 嘯 天 經 考 慮 後 ， 還 是 決 定 在 農 舍 多 等 天 昭 三 天 ， 吩 咐 柳 明 先 回 杭 州 ， 卻 不 知 此 時 旱 天 雷 已 對 其 設 下 圈 套 。 聶 冰 、 萬 祈 泰 終 來 到 杭 州 ， 在 往 農 舍 時 ， 見 到 大 內 高 手 殺 到 ， 將 一 眾 老 弱 成 員 殺 死 ， 萬 祈 泰 帶 領 聶 冰 、 柳 明 突 圍 而 出 。 少 玉 將 天 昭 身 世 告 訴 湘 園 ， 湘 園 慫 恿 少 玉 去 杭 州 。 少 玉 、 湘 園 到 了 杭 州 ， 見 銅 頭 、 鐵 手 和 大 內 高 手 出 進 茶 療 ， 覺 得 不 對 勁 ， 忙 躲 起 來 ， 又 驚 見 紅 梅 騎 快 馬 衝 過 。 聶 冰 、 萬 祈 泰 也 跟 柳 明 來 此 找 洪 嘯 天 。