老五正要扣动扳机，背后马蹄声响，原来是胡峰玉飞马追赶过来，老五忙收起短枪。胡峰玉建议汤敬武不要直接露面，以防被落下公开对抗日本人的口实和把柄。胡峰玉登上客轮，将几名日本便衣特务制服，正要带孙小英走。小野带手下出现，原来他早就在客轮上，并控制了驾驶船的船长。汤敬武带老五等人潜水上了客轮。但汤敬武也失手被擒，与胡峰玉、孙小英关在一起。

另一边的老五迟迟没有发出袭击小野的命令，他一直在犹豫，最后为了救心上人胡峰玉才制服小野，小野破口大骂。老五担心他说出自己变节的事情，要打死小野。汤敬武却拦住他，说我们只是为保护中立区居民的安全来的，不是来和人家杀杀砍砍的。当即挟持便衣队松崎，带着胡峰玉和孙小英等人走下客轮。不料小野又挟持客轮上的中国乘客要汤敬武屈服，并签下取消中立区，率自治团投降日本皇军的条约。

为了船上所有中国人的生命，汤敬武签下合约。船上的全体中国人对汤敬武下跪。汤敬武自嘲，你们给汉奸下个什么跪啊。孙小英对汤敬武说，你不是汉奸，你还是跟我去重庆吧。汤敬武看着爱意绵绵的孙小英，告诉她，自己只把她当成小妹妹。自己的天地在江海镇。孙小英说，我与父亲已经分裂，如果不能够把你带到重庆去，就是背叛军统，只有死路一条了。胡峰玉阻止了孙小英的自杀，劝她到新四军根据地。

孙小英摇头不肯。江海镇百姓得知汤敬武投降日本人的事情，都大骂不止，甚至冲进商会，要胡徳甫将汤敬武赶出江海镇。事情闹大，汤敬武主动辞去自治团团长职务，由闫三代理团长。汤敬武在镇上开了一家中西医诊所，护士就是孙小英。老五长出一口气。可汪明贵、侯金和肖大可等人都不服闫三当团长，要商会请回汤敬武。商会不肯，于是汪明贵等人鼓噪旧部离开江海镇去投国军，甚至有人喊出大开城门迎接国军的口号，江海镇乱成一锅粥。