高青山假借结婚之名，实则避开监视与特务碰头。特务带来一个惊天秘密：原来电厂内一直藏有当年日本人留下的炸药！需高青山前去引爆，炸毁电厂！
不料，隔墙有耳，这番谈话被前来找寻自己丈夫的蔡玉听到。蔡玉在婚宴上逃走，找到叶正龙说出了真相。叶正龙将蔡玉藏在李金水处，周密计划如何打败高青山以及敌特的阴谋……
事迹已败露，高青山恨自己一时大意，并决定加快进度，早点炸掉电厂，让上海陷入恐慌。
高青山与叶正龙对峙，高要求叶还他妻子，叶却说高是特务，蔡玉不会回去。面对高的威胁，叶发誓哪怕要用上自己的鲜血，也要维护蔡玉。
某日，蔡荣贵接到老同学庄家祥的消息要求见面。庄对蔡假惺惺的寒暄一番，实则刺探情报，因为他就是跟高青山街头的高级特务……
高青山救一个小孩被汽车撞成昏迷，叶正龙将其送进医院，并用自己的血救了他。叶趁机劝说高青山，高青山不为所动……