演出开始了，屠森色迷迷的看着台上年轻漂亮的何艳秋，口水都流下来了，他根本没想到天台顶棚上一只枪正对着他。一声枪响，屠森死了，东方戏院乱作一团，负责保卫的罗宗伟最害怕的事情终于发生了，他气急败坏地把何艳秋和剧场经理抓进了监狱，逼何艳秋说出杀手，酷刑之下，何艳秋昏死过去。

严遇春刺杀了屠森，张铁樵为了保护兄弟，觉得严遇春不能再在上海待下去了，他把严遇春送往广州黄埔军校，并未严遇春改名为严韧，严遇春痛哭流涕。张铁樵对严遇春寄托了很大的希望。