太子问计于张印。张印却认为不劝为佳。见怪不怪，其怪自败。他要太子注意和父皇搞好关系，勿生芥蒂。太子则认为汉武帝是自己的父亲，有什么芥蒂？

西南久征不下，汉武帝只好让季安世收兵，且待国富民强，再行征伐。

张印在生死关头，仍坚持治水防川。要求江充等合龙之后再斩他的人头。江充不允，激起民愤，围攻捕者。

江充张大其词，向汉武帝报告张印挑动民变。

夸子湾合龙，黄河入海。

汉武帝诗兴大发，作《夸子湾歌》。军民合唱，极为壮观。

张印和他倾心交谈。张印揭露江充野心。担心江充乱朝。太子尚半信半疑。张印启发他认识江充的作为。和当年的东方朔大相径庭，可见并非东方朔弟子，是也是叛逆。