水牢中的飞鹰，渐转苏醒。对前所作所为，茫然不解。 屏姐入见阴姬，谓有人潜入水牢，欲加害蓉蓉，姬反应冷淡。姬对杨雁私语，谓屏姐若与蓉勾结，迟早会往救蓉，届时自会将之处置。 宫南燕故意留下神秘信件，信由青龙会发出，要神水宫归顺，并有九月初九日分舵代号。燕乘时谓宫内显有内奸，姬嘱之代查。 燕又见无花，无花谓已雇请有东瀛武士多人，两人里应外合，定必攻破神水宫，但无花得知楚留香正赶至，心中不禁冷了一截。 燕以捉拿内奸作为借口，逼令屏姐承认为青龙帮中人，在纸上签字，并持此通知姬，姬又处决屏姐，燕乘此将甜儿押入水牢，当众宣布屏姐手下宫女，将归之率领。 燕发出讯号，通知无花等闯入神水宫，已是时候。宫突发难，刺伤阴姬，姬要与众同归于尽，把神水宫主梁推倒，众宫女急奔出，而姬已死。无花促燕急走，燕要杀蓉，甜儿趁众人纠缠之际，要杀害宫南燕。
