悍匪五黑刀被一群日本浪人追逐着躲到一处村落，双方血腥的打斗将村中的无辜百姓卷在其中。杨仁、樵夫、拐五爷、杨运昌等人带领着抗匪队冲入村中，解救难民，将五黑刀和日本浪人赶出村外。

五黑刀假借杨仁的名义打家劫舍、杀人放火，逼迫樵夫和拐五爷出面与之决斗。夙敌夏山吼欲借刀杀人，而五黑刀却被横空出世的李云豹打乱了阵脚，被樵夫、拐五爷和杨运昌合力消灭，夏山吼也被迫放弃地盘，与杨仁约定，五百里之内，绝不涉足。

连年的匪患暂且偃旗息鼓，杨仁在老太太曹玉兰的劝说下解散了抗匪队，人们又回到了久别的平民生活之中。然而，好景不长，几年之后，新的一轮匪患又死灰复燃，重新开始肆虐和侵害着百姓的安宁。而此时，杨仁和杨运昌一家已远离了与土匪的争斗，而与土匪的交道和较量却欲罢不能。

杨运昌在集市上摆脱了匪首徐汉的纠缠，在回家的路上又救助了被徐汉打伤的林涛。

在杨运昌和妻子古瑞芬临近家门之际，意外的发现了受伤的林涛栽倒在自家门前。

杨仁得知林涛是拐五爷的徒弟，随即直奔大黑山向徐汉索要丢失的马匹。土炮带领土匪在万宅门前准备砸窑，而万老爷子则指挥一双儿女白给、白鸽用轻机枪将土炮逼退。土炮途经杨宅，为发泄心中郁闷，闯入杨家院中，却被深谙江湖之道的曹玉兰几句话化解了锋芒。匪首徐汉早知杨仁在江湖上的威名，不但退回马匹，反而携带金银来到杨家，欲请杨仁出山，也被曹玉兰婉言回绝。徐汉手下的二转子来到当铺，却被童少爷的伙计三块瓦看出破绽，发现二转子所驮货物正是自家被抢劫的皮货。曾经叱咤风云的杨运昌如今安分守己的开起了酒作坊，一家人其乐融融，与世无争。杨运昌领着独生子生子，将亲手酿好的两桶酒送到师傅樵夫的大青顶子上，正遇到前来探望师傅的师弟李云豹。

生子厌恶李云豹的凶残，在李云豹的刀下解救了那只待宰的羔羊。童少爷倾慕通宝洋行的日本女子竹代子，而此时的二转子已经跟踪管家朱九来到万宅，正遇到保安队长胡八成被拦在万宅门外。

二转子随着菜贩潜入万宅探听消息。保安队长胡八成闯入万宅，责令白给将家丁纳入保安队的管辖，并由此发生争执。

三块瓦将发现丢失货物的消息通知了童少爷，童少爷借卖表为名进入当铺内厅目睹了其中两箱丢失的货物。童少爷不露声色，将此事报告了胡八成。杨运昌回家途中遇到一股小匪正在拦路行抢，杨运昌挺身相救，赶跑了小匪，截下了货物。这时正遇货主白鸽前来接货，杨运昌物归原主，并领着生子若无其事的悄然离去。游手好闲的杨谦来到洪记酒馆，以杨运昌送酒的名义赊帐遭到洪掌柜的奚落。而胡八成与童少爷在酒馆的对话引起了杨谦的注意，杨谦一直甩随着他们来到黄记典当行。

胡八成以保安队的名义起获了赃物，并要追究黄老板销赃的责任，黄老板却巧妙的推脱了干系，并隐瞒了二转子的行踪。杨谦跟随童少爷回到皮货庄，声称能为其追回其余的货物。

万宅内，万老爷子思念妻子紫红，并对白给和白鸽隐瞒了紫红千里寻子的去向。紫红单骑来到阔别数载的童家大院，而童宅早已人去楼空，更换其主。此时的曹玉兰也正手捧着紫红的照片，相隔千里的母女二人都在为各自杳无音讯的儿女所牵挂。二转子回山向徐汉禀报了万宅的消息。早已被徐汉匪帮盯住的万宅却红红火火的开了个绸布庄。

杨运昌平静的过着自己的生活，照例给洪记酒馆送着酒。绸布庄的开张给洪记酒馆来了个满堂座，几个不识趣的食客借机找洪老板的麻烦，无意中惹恼了杨运昌。老杨家自从分家之后，曹玉兰、杨仁和杨运昌祖孙四代过的其乐融融。杨信还是嗜赌如命的老毛病，而这一次却玩出了边，将自家房产输给了邱老混。四奶奶装疯卖傻，暂时化解了这场危机。杨礼照常在茶座里说书。

一顿开张酒也把胡八成跟白给喝成了兄弟，可是万没料到，就在酒散客去之后，万老爷子在回家途中成为了神秘的黑墨镜手中的肉票。万宅上下一片混乱。而杨礼却在黑墨镜枪口的威逼下承担了说票的角色。这时杨谦却自告奋勇的暗中盯着典当行，偶然间看到了四奶奶正准备卖首饰还赌债，又巧遇杨礼得知了万老爷子被绑的消息，而且终于发现了二转子和那几箱皮货的踪迹。

万家上下为营救万老爷子绞尽脑汁，杨礼举荐杨运昌出面帮忙。销赃的二转子上了杨谦的当，被胡八成和童少爷等人逮了个正着。

杨仁和杨运昌在密林中习练枪法，回家的途中巧遇徐汉抢劫一批日本浪人的军火，被日本人的火力压制在山头。父子二人挺身相助，从背后袭击了日本浪人便扬长而去。徐汉和土炮却不知是何人所为。杨仁和运昌回家之后，极力掩饰却没有逃脱曹玉兰犀利的目光。杨礼带着白给和白鸽来杨家求助，运昌开始介入绑票事件。二转子受审百般抵赖，杨谦自作聪明，上了二转子的圈套。绑匪向万老爷子亮明了身份，原来绑匪黑墨镜正是二十年前被紫红和万老爷子洗劫家财的童老二。

杨运昌根据绑匪开出的天价，推断对方并非单纯的绑票，而更像寻仇。二转子将杨谦和邱老混骗向大黑山，杨谦在徐汉面前却抬出了杨仁，徐汉极不情愿的答应了杨谦的要求。杨运昌与杨礼在茶馆巧施计谋，识别出混在茶客中间的绑匪白礼帽。