在一次紧张的行动中，欧孝安意外发现了一批应被销毁的毒气弹实际上是普通的烟雾弹。这一发现让他深感不寻常，随即指派手下对所有箱子进行彻底检查，却未发现真正的毒气弹。这一系列的巧合让他开始怀疑沈从吴可能早有预谋。沈从吴与周若飞及千惠禾子的秘密会晤，双方达成了一个重要的共识：他们决定故意将毒气弹掉包并销毁，以此来避免国共双方的进一步纠缠。他们认为国共合作不过是表面文章，即便是蒋委员长也对此表示赞同。为了保密，沈从吴并未将此事告知魏清明等人，以免引起不必要的注意。
在胜利大会的前夕，欧孝安将这一情报上报给了汪秋水。汪秋水虽然担忧，但考虑到胜利大会的重要性，他决定不能因为这一不确定的消息而缺席大会，以免引起外界对共党的误解。欧孝安坚信国军将在大会中使用毒气弹，因此他决定亲自守在外围，尽最大努力阻止这一事件的发生。他连夜组织人手进行搜查，最终在一个偏僻的街道巷子里找到了藏匿的毒气弹，但数量远少于预期。
随着胜利大会的临近，欧孝安仔细观察四周的情况，而魏清明在前往会场的路上感到心神不宁，似乎预感到了不妙。中共代表李怀南的到来和张厅长的迎接在群众中引起了热烈的庆祝。然而，魏清明在得知会场周围可能藏有毒气弹后，变得既焦急又愤怒。他试图联系沈从吴，但苗江却故意未能拨通电话。此时，欧孝安急需更多人手，他找到梁越成，并将会场的路线图交给他，希望他们能加入搜查行动，并特别提醒他们注意苗江，怀疑她可能涉嫌。
张厅长要求魏清明确保李怀南等人的安全，魏清明虽然答应了，但内心却十分忐忑。欧孝安在各个楼宇之间继续进行排查，又发现了一个毒气弹的藏匿点。军统的人已经部署好另一批毒气弹，准备在会场附近引爆。幸运的是，欧孝安及时赶到并阻止了这一行动。苗江看着手表，虽然时间已到，但毒气弹并未释放，她根据禾子事先给她的任务，打算前往防空洞引爆最后一批毒气弹。
禾子早已安排好了防空洞的改造，不管会场的人是否会逃到防空洞避难，防空洞都将释放毒气弹，目的是摧毁整个重庆，这就是她追求的“落樱计划”。欧孝安意识到还有七百多枚毒气弹未被找到，他再次查看路线图，怀疑剩余的毒气弹可能藏在防空洞里。当他们赶到防空洞时，欧孝安让梁越成守住出口，如果他三十分钟内未出来，就要他去疏散会场人群。
兰德尔带着禾子朝机场赶去，禾子心事重重，担心落樱计划的实施。欧孝安走进防空洞深处，苗江已在此等候，两人展开激烈的打斗。在混战中，欧孝安胸口中枪，苗江也受了伤。尽管如此，苗江并不害怕，她还掌握着最后的把柄。她揭开掩藏毒气弹的布料，直接拉下绳索，毒气弹即将掉落。欧孝安用身体挡住，苗江大笑，承认自己就是真正的幕后黑手，准备将绳索割断，却不小心绊倒。欧孝安强撑着力气爬向炸弹装置，眼看定时炸弹即将引爆，苗江又爬起来阻止他，结果反被欧孝安杀死。在关键时刻，欧孝安按下暂停按钮，危机终于得到真正的解除。
李怀南在会场发表完演讲后，现场爆发出热烈的欢呼，国共合作正式拉开序幕。欧孝安伤痕累累地走出防空洞，他坚信自己所做的一切都是正确的，正是这份信仰让他坚定了自己的方向。一个月后，欧孝安到监狱看望黎少堂，发现他已经变回了那个傻兮兮的样子，每天只守着监狱旁的一缕阳光，已经失去了之前的锋芒。黎少堂自知死期将至，得知沈从吴和周若飞以及千惠禾子都没有好下场时，他哈哈大笑，认为他们都该被抓。欧孝安表示他一直放着黎少堂不抓，就是想等落樱计划全部浮出水面，他好将其一网打尽。黎少堂因犯间谍罪、杀人罪数罪并罚，被处以死刑。所有的事情暂时告一段落，汪秋水告诉欧孝安，组织给的任务，让他继续潜伏在军统获取情报。覃墨卿收到一封密信，正是代号为子夜的欧孝安发来，两人再次共事合作。