郡主彩衣相见，有人提酷似姐妹，郡主高傲，不屑。君宝与常皆醉，彩衣扶君宝入房休息，君宝醉中以为彩衣是郡主，竟执其手，呼郡主名，彩衣顿觉受屈辱，心中难受，默默然出厅中收拾狼藉杯盘。君宝在太真馆认真教授武术，郡主来求参加学武，君宝终答应，严格训练，郡主感辛苦但仍坚持。小王爷拟陷害君宝，从骗常入手，叫人假派传单，说明教已回来，又派奸细魏金至常家，假扮明教分子，避过搜捕，带常至一密室，谓周若已死，寻常签名宣誓入明教，常不疑，冲动，签名，宣誓，小王爷见常中计，甚是高兴。小王爷到太真馆，在君主面前盛赞君宝。后见彩衣带饭至，提起彩衣几天后是生日事，时君宝正与郡主在浴室外谈要练武之事，状甚亲切，彩衣看在眼里，终为宝发现。

君宝邀郡主吃饭，郡主发觉君宝与彩衣之親密感情。回王府后大发脾气，王爷来劝慰，说数天后是郡主生日，要请君宝吃饭，无意中又说出郡主还有一已失落之孖生姊妹，郡主急追问姊姊出生时辰。数天后，彩衣生日，君宝临出门时，彩衣暗示其早回，宝忘记系彩衣生日，不以为意，常回家，见彩衣不乐，问故，责君宝太懵，径到武馆找君宝，不遇，央郡主代告君宝早回家，为彩衣生日，郡主一愕，决定抢君宝回府吃饭。君宝接王爷请帖，到王爷，郡主乘机到豆腐铺寻问彩衣出生时辰，心中一愕，已知彩衣便是家姐，便告彩衣无需等待君宝，宝已在王府吃饭。郡主回府灌醉君宝。半夜君宝醒，急回家。彩衣精神上受打击，收拾东西，到父坟前泣别而去。小王爷又安排魏金骗常，求入武馆为徒，常只好骗君宝，说魏金系远亲来靠，君宝尚在犹疑间，魏金出现，跪求君宝收容。

君宝终应承魏金入武馆。魏入馆后，在武馆挑拨蒙，汉学员对立闹事，君宝急赶往制止，小王爷又进一步与魏金布下苦肉计。翌日，乘王爷闻武馆有事前来探视之时魏金出骂王爷，小王爷怒打魏金，致君宝被王爷责备，而魏金被众汉人学员视为英雄，竟与其商量如何对付小王爷，接着，宝又于受课时发现有三个徒弟暗藏利刀，知有跷蹊。果然，王爷受蒙蔽，对郡主谓君宝不善管理，嗟叹看错人。常往密室责明教教徒令其难做，事后独踯躅长街，顿接一字叫往坟地一见，常意外地得遇周若，始知上当。小王爷至武馆，君宝已明其来意，将计就计，使魏金出丑，小王爷反口咬君宝拟指使徒弟行凶，要往衙门理论，君宝否认，一番冲突之后，小王爷说已掌握证据。

小王爷派马昆回王府取证据，常与郡主均已知有事，先后到达，郡主即往迎遇马昆，设计将马昆推入池中，马昆全身湿透，赶至衙门，取出常遇春入假明教之誓词签名，但已一团槽，不足为证，王爷始得机会判君宝无罪。常喜逢周之余，也设法找到彩衣，劝彩衣回家，至此，常始由周介绍，正式参加明教，彩衣受常劝告，遂回家，至家门外，见郡主也到来安慰君宝，并替君宝梳理乱发，彩衣一呆，急奔走，为君宝瞥见，追出狂喊，已失彩衣踪影，君宝奔至海边，心潮激荡，郡主赶至君宝摊牌谓不能接受郡主之爱。郡主伤心回府，大发脾气，甚至拒父于门外，誓言绝不放过君宝。王爷与高美拉讲君宝及郡主事，高要惩宝，王爷阻止，但小王爷挑衅高刺君宝，君宝不敌受伤。

君宝卧床疗伤，倍加思念彩衣，王爷来道歉，送药敷伤，君宝自认技不如人，辞职，王爷只得依允。小王爷则得意洋洋，任武馆教头，将汉人学徒全部赶走。彩衣到河边浣纱，闻君宝受伤消息，不忍，急回豆腐铺探情况，远见君宝扶拐杖试步练功不支倒地不觉下。君宝试步无力，被元兵讥笑，心灰，翌晨偷偷起身据烧毁练武经书，常突出现制止，彩衣也至，君宝大喜，勇气油然而生。时少林寺空灵大师圆寂，济深升为主持，整肃少林纪律，特别针对空明，不准饮酒，上课时也不驳咀，派人搬藏经阁，又要调空明去元老院，弄得空明一肚怒气，终于忍不住，收拾包袱，偷偷下山找君宝。

小王爷得密报，去明教总坛将于江边船上开会消息，急报王爷，商议一举剿灭之策。明教被捕诸人均被投入入水牢，常与逃脱者至农舍密商救援之策，常设计假君宝信，约见郡主，郡主不知是计，以为君宝回心转意，往见君宝，君宝否认此事，郡主怒走，即被明教于半途中捉去，作为交换囚犯之人质，告示贴出，限三日内先放回郡主，即释囚犯。君宝问是此事与常有关，常坦言乃要威胁王爷放周而不得已之计，君宝同情。乃亲往见明教首领言自有妙计，求勿伤郡主，彩衣见事态严重，与君宝计议假扮郡主至王府，以求两全其美。君宝同意，彩衣于是扮郡主王王府，王爷不疑，大喜，时囚犯已押赴刑场准备问斩，危急中传来王爷释囚命令，小王爷又功亏一篑，郡主被释放，彩衣正想离开王府，被王爷叫住。