罗星明和顾盼二人决定分开行动，罗星明负责保护冯徐奇，而顾盼则去寻找冯徐奇的妻女。然而，当顾盼来到酒店时，却发现酒店大厅已被敌人包围。罗星明、冯徐奇和李副官只能全力冲出重围，可惜李副官在保护冯徐奇时中弹身亡，连罗星明也中了两枪。与此同时，顾盼与夏恩再次相遇，夏恩表示她是受黄素梅之命带走冯徐奇，以防他出现在军事会议上。顾盼马上明白国民政府想通过冯徐奇来左右政治局势，于是他们合力将苏眉母女带离楼层。在一片混乱之后，罗星明负伤驾车带着冯徐奇逃离现场。田桥洁意欲追击，却与黄素梅等人不期而遇，双方发生枪战。
冯徐奇担心妻女的安危，同时也对罗星明的救命之恩感激不已，他认为只要这场战斗结束，他们就是生死之交。然而，罗星明的伤势过重，昏倒在方向盘前，苏眉驾着车想带冯徐奇离开，但冯徐奇非要带上罗星明。考虑到当前情况危急，苏眉劝说冯徐奇不要考虑太多，只要巡捕房的人到了，罗星明就不会有事，于是冯徐奇不得不坐车先行离开。与此同时，夏恩带着昏迷的顾盼离开了酒店。不久后，共产党将黑匣子的解密人员名单透露给了国民党，引起了国民党的高度重视，叛变者也被一网打尽，至此，真假黑匣子事件告一段落。这个消息震惊全国，国民党高层召开会议，勒令各部门严格自查，务必找出漏网之鱼。金先生愤怒蜂巢组织从一个不可多得的成就变成了一个笑柄，他认为这都是蒲丛工作不力的结果。而蒲丛则认为是他对顾盼和罗星明过于信任所导致的。
冯徐奇安全回到了冯公馆，听说酒店现场没有发现顾盼和罗星明的尸体，他相信他们一定还活着。顾盼在苏醒后向老鬼询问罗星明的下落，可是到现在为止罗星明还没有任何音讯。老鬼安慰顾盼说不用太担心，并分析了三种可能性，可能是罗星明被蜂巢的人抓走了，或者他自己离开了现场，由于某些原因无法回来，最好的情况是他被冯徐奇的人带走了。老鬼决定去冯公馆接替顾盼和罗星明保护冯徐奇，并告诉顾盼上海情报处已成立，首长对顾盼和罗星明给予了很高的赞赏。老鬼在冯徐奇家门附近观察了一会儿，没有发现罗星明的身影，于是去医院等地寻找，但依然毫无所获。
顾盼独自在家里思念着罗星明，回想着他们之间的点点滴滴，突然意识到自己对他产生了感情。老鬼带着烧饼和报纸回来，顾盼趁他去厨房的空档翻看报纸，希望能找到线索，结果发现了一则寻人启事，正是蒲丛发给她的暗号。于是，顾盼瞒着老鬼前去见蒲丛，蒲丛对她的亲自过来感到意外，没有想到她会这么勇敢。顾盼想要亲自为谭仲文报仇，举枪对准了蒲丛，却没想到蒲丛早有准备，周围埋伏着狙击手。蒲丛还拿出了罗星明的手表，表示他还活着，并提出了条件：如果顾盼想救罗星明，就必须听从他的命令，将冯徐奇带来，并给她一张罗星明昏迷的照片。田桥洁愤怒地质问蒲丛为什么要放走顾盼，蒲丛表示现在顾盼只是个咬着钩的鱼，他能放还能收。
金先生前来探望罗星明，对他有些许惋惜，毕竟他是个不可多得的人才。由于老鬼没有找到有关罗星明的消息，顾盼不愿再坐以待毙，决定要假装配合田桥洁，将冯徐奇带离冯公馆，然后由夏恩在外面接应，一旦出来就拿下田桥洁并与蒲丛进行谈判。尽管老鬼不愿与国民党特务组织合作，但情况紧急，他还是要以罗星明的安危为重。顾盼主动给黄素梅打电话，试图以冯徐奇和自己作为筹码来达成合作。与此同时，在另一边，罗星明穿上蒲丛准备的衣服，坐在轮椅上被人推去与金先生共进晚餐，心中早已觉察到今天还有行动，但表面上依旧沉着冷静地交谈。