临沂为山东首府，张灵甫占领临沂后，影响极大，南京方面欢天喜地，鼓吹说山东共军马上就要被彻底歼灭。蒋介石兴奋至极，赶到徐州，亲自召见张灵甫，对他大加赞赏。阴险狡猾的汤恩伯和李天霞见张灵甫立了头功，也不甘落后，向国防部报告，歼灭了共军10个旅。
张灵甫向蒋介石汇报了临沂之战的实情，说共军并没有被歼灭。蒋介石大吃一惊，这才得知汤恩伯是虚报战功。但他为了政治上的需要，不肯认同这个事实，反而把张灵甫训斥一顿，说鲁南战役战果辉煌，不容置疑。而且蒋介石还提醒张灵甫，不光要打军事仗，还要学会打政治仗。这次占领临沂，美国顾问团很满意，美国政府的军援将源源不断到来。张灵甫对蒋介石的苦心有了领会。
陈诚召开中外记者招待会，张灵甫侃侃而谈，消灭的共军从10个旅上升到16个旅，王玉玲听了，大惊失色。因为她自始至终跟着74师，对战争的全过程了解得很清楚。她不能接受张灵甫公开说谎，依然在新闻稿上进行真实报道。张灵甫却在她写的歼灭共军700人后面，加上两个0，变成70000人。王玉玲觉得张灵甫让她完全不认识了，两人发生了激烈冲突。王玉玲一气之下，离开临沂，独自回了南京。
但张灵甫虽然对外保持跟蒋介石的口径一致，回过头来，他还是去找陈诚，说出了自己的担心。他以敏锐的目光和清醒的头脑，发现了北线李仙洲兵团的危机，认为共军有可能已经转兵向北，要吃掉李仙洲。陈诚觉得张灵甫说得有理，急忙命令李仙洲停止前进。
粟裕已布好口袋，等着李仙洲钻进来，却突然发现情况有变，焦急万分，便命令沈振新继续做出动作，吸引敌人的注意力，让等人误以为我军主力仍在鲁南。
此时，沈振新还沉浸在没能向张灵甫报仇的沮丧里，每天喝得大醉。他醉醺醺地接受了粟裕的命令，又醉醺醺带领部队行动。他好像真的醉糊涂了，让部队慢吞吞行军，好像根本不在乎让敌人发现。石东根和战士们都很不理解，牢骚越来越多，沈振新却置之不理，还下令让战士们把多余的枪支和军用物资都扔了。他的行为激起了战士们的不满，黎青更是痛心，以为沈振新被屈辱击垮了，恨恨地骂他是醉鬼。
张灵甫派出侦察部队，发现了沈振新的行踪，不由大喜，当即率部来追。沈振新又在运河上架桥，装出逃命的样子。这些举动果然又迷惑了蒋介石，他向陈诚大发雷霆，命令李仙洲继续南下，务必完成南北夹攻的战略部署。